具稅務意識的直接指數化
在投資市場指數的同時自動化稅損收割，目標是隨時間降低資本利得稅。
Frec 是什麼
Frec 是一個具稅務意識的投資平台，以直接指數化為核心。它讓投資人能透過可自訂的投資組合買入市場指數的曝險，同時透過自動化稅損收割來降低資本利得。
產品線包含經典直接指數化、長短直接指數化、用於集中持股的 Diversify、投資組合信用額度、Trade 與 Treasury。網站強調低成本存取、自主投資，以及在直接指數化策略中無需人類顧問即可完成帳戶設定。
核心功能
多指數投資組合管理
建立由多個指數組成的投資組合，並讓配置與你的投資計畫保持一致，而不是只持有單一追蹤指數。
以現有股票作為起點
將既有券商持股轉移到 Frec，並用它們為直接指數出資，包括一個會以稅務效率方式賣出並再投資收益的自動轉換流程。
長短策略選項
選擇長短結構與因子偏移，在仍追蹤基準指數的同時尋求更高的潛在稅前報酬。
分散集中持股
隨時間將集中持股轉換為分散化指數，並以最小稅負的方式在第一天就降低風險。
節稅追蹤
根據產品的內部預測與模擬，追蹤節稅金額可能如何隨時間為投資組合價值帶來增益。
常見使用情境
具稅務意識的市場投資
想要市場曝險、同時又希望自動化稅損收割的投資人，可以使用 Frec 的經典直接指數化方法，在不手動管理流程的情況下追求具稅務意識的報酬。
分散集中持股
持有集中持股的人可以使用 Frec Diversify，隨時間將持股轉換為更分散化的指數，同時嘗試限制這項轉換的稅務影響。
長短基準追蹤
尋求更高風險、較高複雜度指數策略的投資人，可以使用長短直接指數化與因子偏移，在仍以指數為基準的同時尋求潛在超額報酬。
使用既有持股
已在其他券商持有股票的使用者，可以將那些部位轉入 Frec，並將其作為直接指數投資組合的起點。
管理多個指數
希望在同一處管理多個指數的投資人，可以建立投資組合配置，並維持帳戶平衡以符合投資計畫。
Pros and Cons
Pros
- 自動化稅損收割已整合到投資流程中。
- 經典直接指數化的起始年費低至 0.09%。
- 平台支援多種帳戶類型，包括個人、聯名、信託及企業帳戶。
- 使用者可依目標在經典、長短與以分散化為導向的策略之間選擇。
- 資金以投資人名義由第三方 Apex Clearing 保管。
Cons
- 部分策略的最低投資金額相對較高，尤其是長短與 Diversify。
- 某些策略除年度費用外，還包含融資成本。
- 在所檢視的頁面中，網站未提供完整公開的註冊流程、保管機構設定或所有支援帳戶功能的細部說明。
FAQ
我該如何開始使用 Frec？
Frec 表示你可以在幾分鐘內建立帳戶，並支援個人、聯名、信託及企業帳戶。若你想獲得團隊協助，網站也提供預約電話諮詢的選項。
Frec 是為哪些人設計的？
網站將 Frec 定位為適合想要直接指數化、且不需人類顧問的投資人，包括使用經典直接指數化、集中持股分散化或長短策略的人。網站也註明最低投資金額會因產品而異，經典直接指數化為 2 萬至 5 萬美元，長短與 Diversify 策略為 10 萬至 50 萬美元。
我可以在 Frec 帳戶中做什麼？
Frec 表示你可以在一個投資組合中持有多個直接指數，並依照投資計畫維持帳戶平衡。網站也說你可以隨著時間追蹤預估的節稅金額。
定價如何運作？
定價頁顯示各策略的年費不同：經典直接指數化起價為 0.09%，長短直接指數化起價為 0.50%，Diversify 起價為 0.60%。部分策略另會包含稅後融資成本。
資產如何持有與保障？
Frec 表示你的資金會以你的名義保存在第三方 Apex Clearing，且即使 Frec 發生任何情況，你的資產仍可完全存取。
Quick Facts
- 類別
- 具稅務意識的投資平台
- 核心產品
- 直接指數化
- 定價
- 經典直接指數化每年起價 0.09%；其他策略費用更高，且可能包含融資成本
- 帳戶類型
- 個人、聯名、信託及企業
- 保管機構
- 第三方 Apex Clearing
- 網站
- frec.com